Кредитование социальных предприятий - Social enterprise lending

Кредитование социальных предприятий это форма социальное финансирование который относится к практике предоставления ссуд и других инструментов финансирования по ценам ниже текущих рыночных для социальных предприятий и других организаций, преследующих социальные цели. Это часто называют «кредитованием пациентов» или финансированием на «мягких» условиях. Кредитование пациентов признает, что проекты с социальными результатами часто достигают прибыльности позже, чем коммерческие проекты. Смягчение сроков заем означает, что социальный кредитор может предлагать такие условия, как более длительные сроки кредита, более низкие процентные ставки и погашение "праздников", где капитал и выплаты процентов не подлежат выплате до тех пор, пока проект не станет прибыльным. Социальные кредиторы также могут предлагать небольшие гранты в составе инвестиционного пакета.

История и развитие

Социальное кредитование и социальные инвесторы стали популярнее и увеличивались в 1990-х годах, отчасти как реакция на тенденцию внутри страны. благотворительные организации, социальные предприятия и другие добровольные и общественные организации в сторону увеличения их процента от заработка и отказа от зависимости от сокращающихся источников дохода от грантов. Как некоммерческая организация развивает новые потоки доходов, обычно существует разрыв между необходимыми инвестициями в производственные мощности, персонал или инфраструктуру и прибыльностью. Эта тенденция совпала с растущей тенденцией правительства как в США, так и в Великобритании обращаться к добровольному и общественному сектору, чтобы предлагать общественные услуги и предлагать решения социальных проблем. Наконец, распространение венчурный капитал фирмы, находившиеся в период технологического бума середины девяностых годов, отметили успешную практику венчурных капиталистов и других частных инвесторов, и эта практика в конечном итоге распространилась на некоммерческий мир. Эта тенденция началась в США, особенно на западном побережье, и в конечном итоге распространилась на Великобританию и Европу.

Социальное кредитование и венчурная филантропия являются прямым результатом применения моделей финансирования частного сектора к государственному или добровольному сектору. Об этом свидетельствует недавняя тенденция к тому, что социальные инвесторы предлагают ссуды, ориентированные на результат (часто называемые «квазиакциями»), и долевое участие в социальных предприятиях с соответствующей юридической структурой; две практики, которые напрямую заимствованы у венчурного капитала.

Сторонники социального кредитования утверждают, что заработанный доход - лучший способ обеспечить долгосрочную устойчивость добровольного и общественного сектора и единственный путь к успеху социальных предприятий и социального бизнеса. А ссудное финансирование лучше всего подходит для поддержки организаций во время и после периода роста или запуска, потому что ссуда направлена ​​на финансовую дисциплину и подготавливает организацию к получению коммерческого финансирования в будущем. Кроме того, социальные кредиторы утверждают, что проценты, которые они зарабатывают, могут быть возвращены в пользу других организаций и, следовательно, более эффективны для социального сектора в целом, чем грант.

Источники средств варьируются в зависимости от спектра социальных кредиторов, но чаще всего включают в себя государственные деньги или пожертвования от частных лиц и фондов или трастов. Кредиторы могут ограничиться финансированием недавно созданных организаций или могут финансировать организации на протяжении всего их жизненного цикла; однако основной упор в инвестициях обычно делается на наращивание потенциала объекта инвестиций для достижения заявленных социальных результатов при сохранении финансовой устойчивости.

В Британии

В британском контексте крупнейшими из этих типов социальных инвесторов являются Триодос Банк, Благотворительный банк и Юнити Траст Банк. Все три инвестируют в социальные предприятия и третий сектор организации, преследующие социальные цели; Triodos Bank также имеет дополнительную заинтересованность в финансировании проектов, приносящих пользу окружающей среде. Эти учреждения предлагают полный спектр банковских услуг и нацелены на обслуживание организаций, которые не имеют доступа к традиционному кредитованию коммерческих банков, и большинство их клиентов, вероятно, будут заемщиками впервые.

Четвертый крупный кредитор, Строители будущего Англия, составила 145 миллионов фунтов стерлингов ссуды, обеспеченные государством и гранты в период с 2004 по 2010 год, но закрыты для новых заявок.[1]

Все средства предназначены только для поддержки услуг для бенефициаров в Англии, и финансирование должно дополнять, а не конкурировать с любым возможным коммерческим кредитованием. Первичное предложение - это традиционный заем под 6%, который может сопровождаться профессиональной поддержкой и грантовым финансированием, где это необходимо. Срок погашения ссуды варьируется в зависимости от заявки, но максимальный период составляет 25 лет с выплатой процентов и каникулами до двух лет.

Triodos Bank финансирует компании, учреждения и проекты, которые повышают культурную ценность и приносят пользу людям и окружающей среде, при поддержке вкладчиков и инвесторов, которые хотят поощрять корпоративную социальную ответственность и устойчивое общество. Это пионер этичного банковского дела. Triodos Bank финансирует компании, которые, как он ожидает, внесут культурную ценность и принесут пользу как людям, так и окружающей среде. Банк использует деньги, внесенные почти 100 000 вкладчиков, и ссужает их сотням организаций, таких как инициативы справедливой торговли, органические фермы и социальные предприятия.[2]

Charity Bank предоставляет ссуды и консультации, чтобы дать возможность благотворительным организациям, общественным ассоциациям, добровольным организациям, общественным предприятиям и социальным предприятиям по всей Великобритании расти. Он часто выдает ссуды там, где банки или строительные общества либо не предоставляют ссуду вообще, либо делают это только на недоступных условиях.[3]

Unity Trust Bank ставит своей целью социальные изменения, социальную выгоду и участие общества в основе своей деятельности. Он использует часть своей прибыли для реинвестирования в бизнес, чтобы помочь большему количеству организаций в будущем. Оставшаяся прибыль возвращается акционерам - профсоюзы и Кооперативный банк - которые оба являются частью гражданского общества Великобритании.[4]

С 2012 г. Столица большого общества выступал в качестве оптового продавца социальных инвестиций, инвестируя в посредников, которые, в свою очередь, предоставляют финансирование и поддержку благотворительным организациям и организациям социального сектора. Его средства поступают с бездействующих банковских счетов и из четырех банков Великобритании.[5]

Другие социальные кредиторы в Великобритании включают Adventure Capital Fund, Venturesome (инициатива Благотворительный фонд помощи ), Лондонское общество восстановления, Инвестиционный фонд социального предпринимательства (формально местный инвестиционный фонд), Ассоциация финансирования развития сообществ, Кооперативное и общественное финансирование, Bridges Community Ventures и Фонд капитала.

Смотрите также

Рекомендации

  1. ^ «История двух фондов: управление и эффективность Futurebuilders England». Социальный инвестиционный бизнес. 24 ноября 2016 г.. Получено 24 апреля 2017.
  2. ^ Триодос Банк
  3. ^ Благотворительный банк
  4. ^ Юнити Траст Банк
  5. ^ «Годовой обзор 2015» (PDF). Столица большого общества. Получено 24 апреля 2017.